Pool Re’nin üçüncü katastrofik tahvili başarılı bir şekilde tamamlandı. Yenilikçi finans çözümleriyle riski yönetin.
Birleşik Krallık merkezli terörizm reasüransı sağlayıcısı Pool Re, reasüröre 100 milyon sterlinlik teminatlı retrosesyon koruması sağlayan üçüncü katastrofik tahvili Baltic PCC Limited (Seri 2025-1) aracılığıyla başarıyla piyasaya sürdü. Bu yeni ihraç, Pool Re’nin özel sektörle daha fazla risk paylaşımını teşvik ederek Birleşik Krallık vergi mükelleflerini terörizmin mali etkilerinden koruma konusundaki kararlılığını güçlendiriyor.
Pool Re’nin İcra Kurulu Başkanı Tom Clementi, “Birleşik Krallık vergi mükellefleri üzerindeki mali yükü azaltma ve Birleşik Krallık terörizm piyasasına özel sektör katılımını artırarak ulusal ekonomik dayanıklılığı güçlendirme konusunda kararlıyız. Bu nedenle, üçüncü Cat Bond ihracımızı başarıyla tamamlamış olmaktan mutluluk duyuyoruz,” şeklinde konuştu. Pool Re olarak, terörizm odaklı ILS çözümlerinin geliştirilmesi ve farkındalığın artırılması konusunda öncülük etmeye devam ediyoruz. Bu işleme rekor sayıda küresel kurumsal yatırımcının katıldığını görmekten memnuniyet duyuyoruz. Ayrıca, bu plasman işleminde bağımsız risk modelleyicisi olarak Moody’s‘e, yatırımcılara en son Moody’s RMS terörizm modelini kullanarak kapsamlı bir risk görünümü sağladığı için minnettarız.
İngiltere merkezli özel amaçlı araç Baltic PCC Limited aracılığıyla ihraç edilen 100 milyon sterlinlik işlem, teminatlı retrosesyon koruması sunuyor ve vadesi dolan Baltic PCC Limited’in (Seri 2022-1) yerini alıyor. Yeni 2025-1 Senetleri %5,90 olarak fiyatlandırıldı ve önceki tahvil arzlarına kıyasla daha geniş bir küresel kurumsal sermaye tabanını çekerek yatırımcı katılımında önemli bir genişlemeye işaret ediyor. Pool Re, büyük terör saldırıları için bir olay koruması ve İngiltere, İskoçya ve Galler’deki bir dizi küçük terör saldırısı için frekans koruması kaynağından yararlanmaktadır.
Aon Securities Genel Müdürü Jordan Brown şu yorumu yaptı: “Aon Securities, bu başarılı işlemi ILS piyasasına sunma konusunda Pool Re ile ortaklık yapmaktan onur duymaktadır. Pool Re ve ekibinin bir kanıtı olan küresel yatırımcı tabanından gelen tepkiden çok memnunuz; yeni yatırımcılar ilk kez arzda yer alarak Pool Re’nin istikrarlı ve çeşitli bir sermaye kaynağına erişimini genişletti ve özel sektöre daha fazla risk devretme misyonuyla uyumlu hale geldi.”
Howden Capital Markets & Advisory (HCMA) Avrupa Başkanı ve Global ILS Eş Başkanı Philipp Kusche şunları ekledi: “HCMA, Pool Re’yi Cat Bond piyasasına yeniden girme çabalarında desteklemekten gurur duyuyor ve bu ihracın belirleyici özelliklerinden biri Pool Re’nin bütünsel ve kapsamlı pazarlama çabalarıydı. Bu girişimler, potansiyel yatırımcıları bu benzersiz segmentin nüanslarını açıklayarak eğitmeyi amaçladı ve Pool Re, panelini destekleyen çok sayıda ek yatırımcıyı başarıyla çekti. Odaklanmış eğitim kampanyası sadece bu Cat Bond’un başarısını kolaylaştırmakla kalmadı, aynı zamanda gelecekteki potansiyel ihraçlar için de zemin hazırladı.”
Aon Securities Limited ve Howden Capital Markets & Advisory (HCMA), işlemin Yapılandırma Aracıları ve Ortak Tahsisatçıları olarak görev yaptı. Hukuk danışmanlığı Clifford Chance tarafından sağlanmıştır. Bu kedi bonosu ve diğer yüzlerce işlem hakkında her şeyi sigorta bağlantılı menkul kıymetler (ILS) odaklı kardeş yayınımız Artemis‘in kapsamlı Anlaşma Dizini’nde okuyabilirsiniz.
Yorum Yap